تابي تحصل على رخصتي تمويل المستهلك والمنشآت الصغيرة والمتوسطة في السعودية

بدأت صفة اشترِ الآن وادفع لاحقاً، التي جعلت من تابي (Tabby) أشهر شركة للتقنية المالية في الخليج، تبدو أضيق من حجم ما تتحول إليه الشركة. فقد حصلت تابي على رخصتي تمويل من البنك المركزي السعودي (ساما)، هما رخصة تمويل المستهلك ورخصة تمويل المنشآت الصغيرة والمتوسطة، في أوضح خطوة لها حتى الآن للانتقال من تطبيق للتقسيط قصير الأجل إلى جهة إقراض خاضعة للتنظيم الكامل. وتتيح رخصة تمويل المستهلك للشركة تقديم خطط سداد متوافقة مع أحكام الشريعة للمشتريات التي تتجاوز 2,000 ريال، بسقف يصل إلى 50,000 ريال، موزعة على ما يصل إلى 12 دفعة شهرية، فيما تتيح لها رخصة تمويل المنشآت تقديم رأس المال العامل للشركات التي تبيع عبر منصتها. وتعيد الخطوة، التي أُعلنت في 29 يونيو، رسم حدود ما يُسمح لـتابي بفعله في أكبر أسواقها. ويقوم منطق هذا التوسع أساساً على النمو مع العميل بدلاً من البحث عن عميل جديد. فقد كانت الخدمة الحالية لـتابي محددة بسقف 5,000 ريال وتغطي في الغالب المشتريات اليومية مثل الملابس والأحذية وتذاكر الطيران الأقل سعراً، لكن العملاء باتوا يطلبون بصورة متزايدة حدوداً أعلى وفترات سداد أطول. وأوضح المدير العام لـتابي السعودية، عبدالعزيز ساجا (Abdulaziz Saja)، ذلك بوضوح، مشيراً إلى أن من استخدم تابي لأول مرة قبل أربع سنوات بات اليوم في مرحلة مختلفة من حياته، باحتياجات مختلفة على الشركة مواكبتها. وتستهدف الخطط الأطول مباشرة المشتريات الكبيرة، مثل تأثيث منزل أو تمويل دورة دراسية أو حجز عطلة، وهي متاحة بالفعل لدى متاجر منها نون ووقت اللياقة (Fitness Time) وإيكيا والمنيع والمسافر والمطار وشركة الطيران طيران ناس. ولهيكل التمويل أهمية لا تقل عن العنوان العريض، إذ تعتمد الخطط الأطول على صيغة المرابحة، وهي نموذج متوافق مع أحكام الشريعة تُفصح فيه تكلفة التمويل وتُحدد منذ البداية، دون فوائد مركّبة أو رسوم تأخير. ويُبقي ذلك المنتج ضمن مبادئ التمويل الإسلامي، ويتيح في الوقت ذاته لـتابي بناء محفظة إقراض كبيرة، إذ يمكن أن تعادل قيمة قرض واحد أكبر عدة معاملات قصيرة من نوع اشترِ الآن وادفع لاحقاً. ولمزيج التجار دلالته، فمتاجر الأثاث وسلاسل اللياقة البدنية ووكالات السفر وشركة الطيران هي تحديداً جهات البيع ذات السلال الكبيرة التي يمكن أن تغيّر فيها خطة مدتها 12 شهراً قرار الشراء، ما يغذي دورة يجذب فيها مزيد من التجار مزيداً من العملاء والعكس. غير أن الدخول في الإقراض طويل الأجل يغيّر مستوى المخاطر لدى تابي، فتمديد العلاقة مع العميل من بضعة أشهر إلى ما يصل إلى عام ونصف يتطلب تقييماً ائتمانياً أقوى بكثير وبيانات أفضل ومتابعة أوثق، إذ يمكن أن يطرأ الكثير على حياة المقترض خلال تلك الفترة. وقال ساجا إن الشركة ستدير ذلك بالتركيز في البداية على العملاء ذوي السجل المثبت في السداد ورفع حدودهم تدريجياً، مستندة إلى بيانات من تجارب أولية لخطط مدتها 12 شهراً موّلها التجار في السعودية، ومن تمويلها الحالي طويل الأجل في الإمارات. وتستند الرخصتان إلى الأساس التنظيمي الذي أرسته تابي في 2025، حين تخرجت في البيئة التجريبية التشريعية للبنك المركزي السعودي وحصلت على رخصة اشترِ الآن وادفع لاحقاً، فيما وصف الرئيس التنفيذي حسام عرب (Hosam Arab) الخطوة بأنها توسيع لنفس القدرة على التحكم التي يتمتع بها العملاء بالفعل لتشمل المشتريات الأكبر في حياتهم. ويمر البعد الإقليمي مباشرة عبر طموحات المملكة العربية السعودية في التقنية المالية، إذ تستهدف المملكة الوصول إلى 525 شركة تقنية مالية بحلول 2030، مقارنة بأقل من 20 شركة في 2018، ويجسّد انتقال تابي من منتج محدود منخفض المخاطر إلى جهة إقراض خاضعة للتنظيم للمستهلكين والمنشآت الصغيرة والمتوسطة المرحلة التالية من هذا المسار، حيث تتحول المنصات الرائدة إلى مؤسسات تنافس البنوك التقليدية. ومع دمج تابي أيضاً قدرات المحفظة الرقمية بعد استحواذها على تويق (Tweeq)، تواصل الشركة ضم مزيد من حلقات سلسلة القيمة المالية تحت سقفها، في سوق تريد بصورة متزايدة أن تنضج شركاتها في التقنية المالية.